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[公司专区] 5176 SUNREIT 雙威產托

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发表于 2010-6-10 16:37 | 显示全部楼层 |阅读模式
大家觉得Sunway REIT 可以买买? IPO 价少于RM1..

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发表于 2010-6-11 00:51 | 显示全部楼层
我并不是很了解。不过我知道REIT的价格取决于信托派发的股息。
少于7% Yield的REIT IPO都会下跌。

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发表于 2010-6-14 23:31 | 显示全部楼层
雙威產託上市
籌資額或達16億


(吉隆坡14日訊)消息說,即將成為國內最大產託公司的雙威產託(Sunway REIT),首發股或籌措近16億令吉。

《路透社》引述知情人士的話說,雙威產託或借上市計劃,籌獲15億7000萬令吉。

“所發售的16億單位,每單位或訂價90仙至98仙。”

萬眾矚目的雙威產託暫訂在7月8日掛牌馬股,不但是國內今年來最大宗首發股,亦將躍居為國內最大產託公司。

書面競購預計在6月10日展開,在同月15日公開給零售投資者認購,最終訂價將于6月24日揭曉。

雙威產托已獲得4大基礎投資者(cornerstone investors)的鼎力支持,以每單位98仙機構價碼,認購3億7600萬單位,包括公積金局、國民投資、新加坡政府投資公司(GIC)及大馬大東方人壽保險公司。

初步估計,雙威產託8項資產在截至6月30日2011財年,將可為公司帶來逾3億令吉的收入,淨房產收入(Net Property Income)達2億4639萬4000令吉。

持續滾動資金向外發展

金輪企業的現金流量穩健,目前持有現金超過6800萬令吉,未來將著重于投資拓展進一步業務。

詢及公司會否擬定派息政策,沈天良說,目前尚未有此計劃,也不便透露派息率。

“我們一定會回饋股東,只不過現階段公司首要考量是不斷投資以擴充業務,因此胥視未來收益及整體業務情況。”

金輪企業超過90%的業務來自本地市場,其余的是新加坡貢獻。

截至09財年,金輪企業營業額達4億3541萬令吉(淨利3153萬令吉),其中89.7%來自建築部的功勞,10.3%是來自混凝土襯砌產品生產。

過去3年,公司營業額年複成長率約11%,成長空間仍很大。

“至今金輪企業仍在籌備進入西亞的建築業,及同時開拓澳洲和紐西蘭的混凝土產品市場。”

http://www.chinapress.com.my/con ... mp;art=0615bs05.txt

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发表于 2010-6-15 09:34 | 显示全部楼层
本帖最后由 samsing99 于 2010-6-15 09:35 编辑

售產業予雙威產託‧雙威城受惠最大

雙威產業投資信託(SUNWAYREIT)草擬招股書顯示,這間公司每單位有形資產為97仙,預測2011財政年每單位股息為6.7仙,估計新股售價為每單位1令吉,胥視機構獻售的反應。
這項上市案預計可籌措16億5000萬令吉,是馬股最大型的產托上市案,旗下產業總值37億令吉。
同時,已經有4位主要投資者同意認購雙威產託的14%股權,包括公積金局、國民投資機構、新加坡政府投資機構和大東方人壽保險。
這間公司將在6月24日訂價,預計7月8日上市。

分析
僑豐研究表示,雙威產託的上市案溢價比其他同儕高,脫售產業給雙威產託,可能使雙威城(SUNCITY, 6289, 主板產業組)的資產價值每股增加69.8仙,或最高達99仙,成為最大受惠者。
以雙威產託上市時每單位資產凈值97仙為准,其價格/資產凈值估計大約1.0倍,(根據機構投資者獻議價每單位1令吉為准),是相當抗跌的投資,而且擁有長期成長潛能,預料會吸引退休金局和保險基金的青睞。
不過,雙威產託的週息率只有6.7%,比大馬其他產託的平均8.5%低,雙威城將以較高價值指標,出售產業給雙威產託。
假如有關產業以上述估值出售,雙威城將是最大受惠者,每股淨資產值會增加至約5令吉32仙,因此一旦雙威產託上市,雙威城有望以4令吉52仙至4令吉79仙之間的價格交易。
僑豐將雙威城的目標價從4令吉49仙上調至4令吉52仙,為投資者短線買入的選擇。

http://biz.sinchew-i.com/node/35305

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发表于 2010-6-15 18:17 | 显示全部楼层
Submitting Merchant Bank
:
RHB INVESTMENT BANK BERHAD
Company Name
:
SUNWAY REAL ESTATE INVESTMENT TRUST
Stock Name
:
SUNREIT   
Date Announced
:
15/06/2010

Opening of application
:
15/06/2010
Closing of application
:
22/06/2010
Balloting of applications
:
25/06/2010
Allotment of IPO shares to successful applicants
:
05/07/2010
Tentative listing date
:
08/07/2010

Remarks :
NOT FOR DISTRIBUTION IN OR INTO THE UNITED STATES.

All definitions set out in this announcement shall have the same meaning as those defined in the Prospectus dated 15 June 2010.

Applications for the Retail Offering and the Institutional Offering will open and close at the dates stated above or such later date(s) as the Directors of the Manager together with the Joint Underwriters in their absolute discretion may mutually decide.

Where the closing date of application is extended from the original closing date, the notice of such extension(s) will be advertised in a widely circulated daily Bahasa Malaysia and English newspapers within Malaysia. Should there be an extension of the closing date, balloting, date of allotment of Offer Units under the Retail Offering and the Institutional Offering, and the Listing will be extended accordingly.

This announcement is dated 15 June 2010.

"This announcement is not an offer of securities for sale in the United States or elsewhere. The Units of the REIT are not being registered under the US Securities Act of 1933, as amended (the Securities Act) and may not be offered or sold in the United States unless registered under the Securities Act or pursuant to an exemption from such registration. There will be no public offering of the Units of the REIT in the United States."

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发表于 2010-6-16 09:24 | 显示全部楼层
雙威房產信託放眼總資產值翻倍

(吉隆坡15日)預計在7月8日上市的雙威房產信託,冀望其總資產值能在5至7年內有雙倍成長,或約75億令吉。

雙威房產信託目前的總資產值為37億8000萬令吉。

雙威房產信託首席執行員拿督黃忠立今日是在其招股書發佈會上,發表以上談話。

黃氏表示:「我們的房產信託將會以大馬市場為中心,並以零售和酒店領域為主。」同時,黃氏指出,在其房產信託中併入外國產也是其長期計劃之一。

規模最大房產信託

雙威房產信託的總共有2億6800萬隻單位,其中1億6550萬單位供認購,每單位的發售價為0.97令吉,該集團希望透過上市集資16億5000令吉。一旦成功上市,雙威房產信託將成為今年最大型的新股上市和大馬規模最大的房產信託。

針對近期有許多房產信託宣布上市,黃氏認為,這對大馬房產信託市場來說是好事,並表示雙威房產信託具有本身的優勢。

黃氏表示:「目前,基礎投資者(Cornerstone Investor)共佔我們22.7%的股權,而這也符合想要選擇具抗跌性、高品質股項的投資者的需求。」

至於雙威城(SUNCITY,6289,主板產業股)則持有其房產信託35%至38%的股權。

在詢及該集團的房產信託是否有在新加坡上市的計劃時,黃氏表示,他們並不排除雙邊上市的可能性,但這並不會是短期內的計劃,一切都仍要胥視董事局的決定。

http://www2.orientaldaily.com.my ... W3306CE64sj1VOe66mk

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发表于 2010-6-16 09:39 | 显示全部楼层
22日招股截止‧8日上市
雙威產託發售價97仙


(吉隆坡15日訊)矢志續領導馬來西亞產托市場,雙威產托(Sunway REIT)將于7月8日上市馬股主要板,即日起公開發售1.34億股,每股發售價97仙。

雙威產托總執行長拿督黃中立今日為首發股推出招股書后,在記者會上指出,接下來公司還是會將焦點擺在本地市場。

目前,該公司旗下共有6項發展計劃,總資產規模為37.29億令吉,希望在5年至7年內資產規模倍增至逾74億令吉。

他指出,公司股東不只有雙威城(SUNCITY,6289,主要板房產),上市后亦需考量機構投資者和外國投資者利益,將更謹慎處理新的收購計劃。

雙威產托已獲4大基礎投資者(cornerstone investors)支持,以每單位98仙機構價碼,認購3億7600萬單位或22.7%股權,其中包括公積金局、國民投資、新加坡政府投資公司(GIC)及大馬大東方人壽保險公司。

“本地產托市場仍擁有很大的潛能,公司還是會將焦點放在本地,並且以股東利益為優先考量。”

今日列席者尚有雙威集團主席兼創辦人丹斯里謝富年、首相署部長丹斯里諾莫哈末、興業投資銀行主席拿督阿都拉馬諾等。

不乏發展機會

黃中立認為,以“雙威”響亮的名號,公司不乏發展機會,會有各種不同類型的機會,待董事局審核投資價值。

“長期而言,若有任何絕佳的投資機會,公司亦會慎重考慮,惟重點將繼續放在零售和酒店服務。”

詢及公司是否考慮在其他市場如新加坡等地雙邊上市,黃中立指出,公司在本地領域處于領導地位,不排除任何機會,惟最終結果將交由董事局決定。

雙威產托將于即日起公開發售16億5496萬9300股,公眾認購股量1億3400萬5600股,機構投資者則佔15.21億股。

該公司首發股零售價每股97仙,零售投資者申請將在本月22日,下午5時截止。

謝富年:帶領產託市場發亮

今年規模最大的首發股雙威產託,將以萬眾矚目之姿上市,謝富年冀此舉將刺激本地產託市場衝高峰。

他在招股書推介禮的致詞時,如是指出。

“公司逾85.5%的房地產位于雙威綜合度假勝地,集住宅、零售、商業、酒店、休閒、醫療、會議中心和教育為一社區。”

他透露,雙威醫療中心剛完成擴充計劃,莫納斯大學和雙威大學也即將展開擴建。

“雙威城未來數年將繼續發展,旗下資產將持續貢獻穩定,特別是雙威金字塔的出租率更是達到新高。”

他指出,該商場的租金從2007年6月底每方尺7.93令吉,提高至今年2月底的8.99令吉,出租率達99.3%。

另外,他亦說,其他房地產項目在不受金融風暴影響下,均錄得不俗表現。

料催化領域發展

雙威產託身處市場領導地位,隨著公司搶先掛牌,相信將有更多零售產託上市,催化領域發展。

“做為馬股最大的產託公司,相信將是此類股項中流通性最佳,並且值得交易。”

黃中立是受詢及CapitaMalls亞洲即將以房地產信託形式掛牌馬股主要板,是否擔心將影響雙威產託時,如此回應。

大部份人普遍認為本地產託不及新加坡等區域國家強,黃中立則認為,每個市場的強項都不同。

“上市后的雙威產託,將為本地市場扮演反映市場動態的指標。”

諾莫哈末補充,政府亦將繼續檢討現有限制,確保此領域在本地的發展和競爭力。馬

吸引培育人才
部長:營造好環境


第十大馬計劃下,首相署將在2011年設立“人才企業”(Talent Corporation),致力引進海外人才,及鼓勵本地人才回流。

諾莫哈末指出,雙威社區旗下擁有房地產、購物商場、酒店、學院和綜合娛樂度假勝地等,每年成功吸引大量外國人前來本地,成為國內其他公司的典範。

他續指出,營造良好的發展環境,將達到政府放眼吸引人才和保住人才的目標。

“只有在擁有完善的設備和技術員工后,國家才有能力吸引更多外資進駐本地市場,達到發展國家經濟的效果。”

他指出,政府將在計劃下,開拓、發展並鼓勵技職領域,培訓本地人在技職方面的才能,以技術取勝。

諾莫哈末認為,在掌握了絕佳的個人技術后,個人身價和薪資才有可能提高,實現經濟轉型的目標。

人才機構的概念與大馬工業發展部(MIDA)相似,惟人才企業將著力發展人力資本(Human Capital),后者則是發展財務資本。

“在政府劃分出來的國家關鍵經濟領域(NKEAs)下,將更有利執行,冀在目標期限前將吉隆坡定位為領先區域的城市之一。”

http://www.chinapress.com.my/con ... mp;art=0616bs10.txt

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发表于 2010-6-16 20:15 | 显示全部楼层
5年內提昇資產一倍‧雙威產託每單位售97仙

    * 大馬財經

2010-06-16 14:00

      興業投資銀行主席拿督阿都拉瑪諾(左起)、首相署部長丹斯里諾莫哈末、雙威控股主席丹斯里謝富年、黃中立及雙威城有限公司董事經理饒文淵共同主持招股推介儀式。(圖:星洲日報)

(吉隆坡)預定7月8日上市的雙威產業投資信託(SUNWAY REIT)未來將收購零售和酒店產業,產業總值有望在5至7年內,從現有的37億2900萬令吉增加一倍。

首席執行員拿督黃中立於招股儀式後表示,目前旗下有8項產業,總值37億2900萬令吉,而核准基金規模為27億8000萬令吉。

“雙威產托在中短期將專注大馬的產業發展,主力在零售和酒店產業,長期也不排除購買國外產業注入該產托,5至7年產業總值有望倍增。”

雙威產托計劃擬透過首次公開募股(IPO)籌措16億5000萬令吉,成為今年規模最大的上市案及馬股規模最大的產托。

詢及是否計劃雙邊上市,黃中立表示暫時無這項打算,不過不排除日後這項計劃的可能性,惟需交由董事部決定。

目前,雙威產托旗下擁有8項產業,包括雙威金字塔購物中心、雙威休閒酒店及SPA、金字塔大廈酒店、雙威大廈、雙威嘉年華購屋中、詩布朗再也雙威酒店、雙威城怡保霸級市場及雙威大廈。

雙威產托目前已有4個主要投資者,認購3億7600萬單位或約22.7%產托,其中包括雇員公積金局(EPF)、國民投資機構(PNB)、新加坡政府投資機構(GIC)及大東方人壽保險。

截至2009年6月30日,8大產業的營業額為3億9249萬5000令吉,淨利為5億 8092萬5000令吉。
星洲日報/財經‧2010.06.16

http://biz.sinchew-i.com/node/35367

5至7年內价值翻一倍,我非常好奇他可以用什么方法来达到这个增长。

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发表于 2010-6-16 21:29 | 显示全部楼层
8# chengyk

价值翻一倍, revalue+loan more to buy. More concern on after double what is the DY like? 10% base on IPO price?

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x 1076
发表于 2010-6-16 21:35 | 显示全部楼层
9# 尔齐

"价值 37億2900萬令吉"

REIT 的负债比不能超过 50%,那就是可以大概贷款 19 亿左右 (完全没有依照数据计算过的假设),然后产业 5 年要增值另外 19 亿,所以 5 到 7 年要增值 50%,疑,好像有点可能喔。

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x 1209
发表于 2010-6-16 21:53 | 显示全部楼层
9# 尔齐

"价值 37億2900萬令吉"

REIT 的负债比不能超过 50%,那就是可以大概贷款 19 亿左右 (完全没有依照数据计算过的假设),然后产业 5 年要增值另外 19 亿,所以 5 到 7 年要增值 50%,疑,好像有点可能喔 ...
chengyk 发表于 2010-6-16 21:35


另一个方法是以发售新股来代替贷款。
SUNCITY现在有什么新的广场的工程吗?

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x 2500
发表于 2010-6-16 22:47 | 显示全部楼层
我申请了100股。
这可能是个很有趣的REIT。
只拿来收取资讯,做烂头兵。

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x 474
发表于 2010-6-17 16:14 | 显示全部楼层
雙威產託
獲11.5億貸款


(吉隆坡16日訊)雙威產托(Sunway REIT)獲10億令吉定期貸款(term loan),和1億5000萬令吉週轉信貸便利(Revolving Credit facility)。

雙威城(SUNCITY,6289,主要板房產)向馬證交所報備,雙威產托將用定期貸款來購買產業,並為償債儲備戶頭提供儲備,至于週轉信貸便利則充當營運資本。

上述貸款便利由數家銀行提供,包括興業銀行(RHB Bank)、大馬匯豐銀行(HSBC Malaysia)、聯昌銀行(CIMB Bank)、大馬華僑銀行(OCBC)和大眾銀行(PBBANK,1295,主要板金融)。

http://www.chinapress.com.my/con ... mp;art=0617bs22.txt

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发表于 2010-6-18 16:03 | 显示全部楼层
我买了他的妈妈 SunCity @ 3.95

我觉得他的妈妈比较有吸引力...

http://voyager8.blogspot.com/201 ... ttractive-than.html

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x 45
发表于 2010-6-18 18:54 | 显示全部楼层
Opening of application       
:15/06/2010
Closing of application       
:22/06/2010
Balloting of applications       
:25/06/2010
Allotment of IPO shares to successful applicants        
:05/07/2010
Tentative listing date       
:08/07/2010

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发表于 2010-6-19 10:10 | 显示全部楼层
以3.93的收市价来讲市值接近18.5亿,产托上市筹得16.5亿同时也获得11.5亿的贷款。到价位介于4.00-4.20之间,超过4.00块钱买入的朋友就保重。

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发表于 2010-6-20 20:12 | 显示全部楼层

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发表于 2010-6-20 23:27 | 显示全部楼层
我是用hlebroking的direct account,请问如何通过网上申请ipo?
还是一定要打电话过去下单?请问有人可以分享吗,谢谢。

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发表于 2010-6-21 00:38 | 显示全部楼层
以3.93的收市价来讲市值接近18.5亿,产托上市筹得16.5亿同时也获得11.5亿的贷款。到价位介于4.00-4.20之间,超过4.00块钱买入的朋友就保重。
merickc 发表于 2010-6-19 10:10



产托上市可以看成是 REIT 投资者提供数以亿计的新鲜资金给母股 SunCity,还剩下的也以贷款支付,可以看成是部分母股的贷款完全转移给 REIT 去承担。

这一个动作之后,之前负债偏高的 SunCity 一夜之间从高负债变成完全没负债,还手持数以亿计的现金可以调度。其 NAV 也提升到 RM6.2~RM6.5 左右。

ECM Libra 把 SunCity 的 Target Price 设在 RM5.00
http://www.theedgeproperty.com/n ... price-at-rm500.html

Kenanga 把 Sunway REIT 的 Target Price 设在 RM1.05
http://www.theedgeproperty.com/o ... o-june-18-2010.html

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发表于 2010-6-21 20:49 | 显示全部楼层
雙威嘉茂 產託駕臨馬股
市場命運大洗牌


報導:吳俐瑩
(吉隆坡21日訊)隨著兩大房地產投資信托雙威產托(Sunway REIT)及嘉茂產托(CapitaMalls REIT)的駕臨(掛牌馬股),料將大大扭轉國內產托的局面!

ECM證券研究今日發佈分析報告說,由于這兩家產托公司的資產規模相當大,有助大幅促進市場流通量。

大馬產托市場中除了升喜產托(STAREIT,5109,主要板房產投資),其余市值皆少于10億令吉,不但規模小且股票流通量非常低。

一旦上述兩家公司上市,大馬產托管理的總資產規模將從目前94億令吉,激增至152億令吉。

零售資產看俏

最重要是,這兩家產托公司均以零售資產為主,上市后將改變我國產托的整體組合比例;從原本辦公室房產佔大部分,轉變成由零售資產主導市場。

目前,國內產托中,零售資產佔22%,兩家公司上市后,零售資產比例將提高至45%,辦公室資產則將降低至28%。

ECM證券研究分析員伯納德說:“零售資產的表現獲看好將勝于辦公室資產,因為辦公室未來或出現供應過剩情況。”

再者,辦公室租戶的流動率一般比零售租戶高,換言之,在談論租金方面,零售業主則較有“議價權”。

“這樣一來,隨著這兩家產托公司上市,投資者有更多機會可參與日益趨強的零售資產市場。”

伯納德預計,兩家公司上市后,其資產管理者可享受逐漸復甦的租金,同時亦可從回酬增值力強的資產受惠。

總得來說,雙威產托及嘉茂產托掛牌,皆為本地產托或是投資者捎佳音。

http://www.chinapress.com.my/content_new.asp?sec=business

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